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舜宇逆袭台企失守

发布时间:2022-11-21 21:11:00 | 作者:火狐直播 点击量: 10
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  在科技圈谈起郭明錤这个人,基本上咱们都不生疏,前阵子他几句话让歌尔股价暴降,又几句话让高通股价狂涨。

  有人恨他恨得牙根痒痒,有人将他奉若神明,但不论怎么,有一点能够必定,他在曝料方面确实有两把刷子。

  就在最近,郭明錤经过一篇简略的剖析文章,直接将舜宇光学科技(后文简称舜宇)捧上了手机镜头职业“一哥”的方位,让舜宇坐上了职业的头把交椅。

  由于依据郭明錤所言,舜宇现已成为苹果iPhone 14系列广角镜头的最首要供货商,占比超越我国台湾大立光和玉晶光。

  广角镜头便是iPhone的主镜头,也是最贵的那枚镜头。他说,iPhone 14系列的广角镜头在本年下半年的产能将到达1.5亿颗。

  郭明錤还补了一句,“未来舜宇光学获得任何苹果订单,都会以成为最首要供货商为方针。”

  仅仅在一年之前,舜宇还在为入门级iPhone 13供给镜头,且占比不超越10%,而现在竟一跃成为最新iPhone的镜头主力供货商。

  此前舜宇的手机镜头出货比例现已做到了全球榜首,但成为苹果镜头的“主供”,才算是在硬实力上证明晰自己。光学职业技能壁垒极强,大立光稳坐龙头多年,乃至屡次对苹果狗血喷头,今日,这位旧日霸主行将被我国大陆光学企业挑落马下?

  在舜宇一步步杀入果链的背面,藏着哪些不为人知的故事?咱们找到舜宇知情人士进行深化发掘,测验发现外表之下的深层要素。舜宇的成功,也将会成为我国供给链企业兴起的很好蓝本。

  实际上,舜宇进入果链,并不是一件新鲜事了,从2021年至今,不断有供给链音讯标明,舜宇现已开端为苹果的iPhone、iPad等产品供给部分镜头。

  但这一次,郭明錤的曝料之所以引起如此广泛的注重,是由于舜宇真实成为了新iPhone 14系列主镜头的最大供货商。

  苹果上一年一共卖了将近2.4亿部iPhone,能够成为新iPhone主镜头的中心供货商,其重要性以及“含金量”显而易见。

  未来iPhone大概率还将搭载潜望式镜头,而舜宇现已在潜望式镜头技能范畴深耕多年,国内小米、OPPO、华为等头部厂商的潜望式镜头均由舜宇供给。郭明錤以为舜宇最快能在2024年拿到iPhone潜望式镜头订单。

  看到种种令人羡慕的成果,咱们难免发生疑问,为什么苹果会挑选舜宇,比较台湾两大光学巨子,舜宇究竟“香”在哪里?

  郭明錤在剖析中曾屡次说到一个要害词——本钱。但舜宇能够拿到苹果镜头订单,真的仅仅由于“廉价大碗”吗?

  舜宇知情人士告知智东西,舜宇与苹果的协作,其实由来已久,今日咱们看到的,仅仅一个落地的节点,这背面,是巨大的投入和绵长的技能攻关进程。

  那时苹果从前标明过协作志愿,但无法舜宇自身其时并没有做好预备,不论是技能仍是产能方面都有不少课要补。2012年4月,舜宇刚刚在美国硅谷建立了分公司。

  而其时海峡彼岸的大立光,现已接连五年成为苹果iPhone手机镜头的中心供货商,凭仗自身在塑料镜头范畴的独家技能,令一切竞争对手难以望其项背。

  回到舜宇这边,在包围高端智能手机镜头商场的路上,舜宇前期的几回要害收买也起到了重要作用。2013年前后,舜宇拿下了日本形象技能大厂柯尼卡美能达的手机镜头出产基地。

  据了解,2014年舜宇上海光学建立,聘请了柯尼卡光学(上海)的职工,并收买了其在上海的现有出产设备、机器及软件。舜宇和柯尼卡的协作使舜宇上海光学成为了自家高像素手机镜头的重要出产基地之一。

  2014年,荣耀6 Plus上选用的双800万像素镜头模组就由舜宇供给,这也是舜宇榜首次与国内头部手机品牌进行协作。

  后来,大约在五年前左右,苹果与舜宇开端进行沟通对接,推进舜宇进行相关事宜的预备,比方让舜宇依照苹果的要求规划产线,并经过一些苹果的质量认证测验。

  不知是不是偶然,2017年前后,正是大立光的“高光时间”,其股价一度打破6000新台币,被封为“台湾股王”。苹果的举动颇有赶紧培育“接班人”,压一压大立光气焰的意思。

  当然,凡事不能一口吃个胖子。舜宇接受苹果订单也是按部就班的,每逢有一部分技能打磨老练,能够落地,就会开端进行测验。初期舜宇会接受一些较低端的镜头,比方iPad的镜头、入门级iPhone的前置镜头。

  舜宇知情人士泄漏,他们从前从美国挖来了十分了解苹果事务的大牛,因而与苹果的对接也走的更为顺畅,少了许多“不服水土”的潜在危险。

  实际上,这并非是简略霸占某一个问题能够处理的,苹果关于供货商整个出产流程的办理、产线建造的要求都有一系列的规范,是一个综合性的“体系工程”。

  落到具体细节上,产品的良率和功能能否到达苹果的要求,也是十分要害的一环。

  其实关于国内供给链企业来说,做出一个体现优异的产品Demo(样例)并不是什么难事,但难就难在于,要在满意苹果这样数以亿计的出货量的前提下,确保良率和功能。

  与苹果的对接进程,包含一系列具体杂乱的评论,触及技能工艺自身、出产设备的装备以及工厂的建造。一个项目终究经过查验的背面,是无数个“不眠之夜”。

  出产镜头,从本质上来看,是关于某种资料的高精细加工,因而出产工艺是光学企业十分中心的技能,关于出产工艺技能的研制、优化也是舜宇打入果链的进程中继续在做的工作。

  就在舜宇与苹果的对接渐至佳境时,2018年年头,大立光股价突遭腰斩,其时明眼人都看到,一家大陆光学厂商正在兴起,它便是舜宇。

  被大立光称雄十余年的苹果iPhone镜头供给链,榜首次出现了一位极具潜力的应战者。

  2021年年末股价高点时,舜宇市值一度超越2000亿人民币,而其时大立光市值现已跌至700多亿人民币,约为舜宇的三分之一。

  大立光并没有显着做错什么,但不可否认的是,我国供给链企业的兴起,现已势不可挡。

  尽管今日舜宇在苹果这一边订单拿到手软,一度撼动了大立光的霸主位置,但放眼整个智能手机商场,舜宇面临的应战却一点也不小。

  在刚刚发布的半年度成果公告中,舜宇的营收和净赢利双双同比下降显着,净赢利更是暴降49.48%,近乎“腰斩”。

  从产品分类来看,手机相关产品的营收下降起伏最大,挨近20%。上一年同期舜宇手机相关产品的营收占比约为80%,因而其营收的变化对全体事务影响都是十分显着的。

  从本年头开端,安卓智能手机商场就一再出现“砍单潮”,不同厂商的砍单起伏最大乃至超越了30%,消费电子商场的这场严冬,现已从上一年冬季,接连到了本年秋天。

  我国商场作为安卓智能手机的主力战场,更是在上半年频频遭受疫情的冲击,消费决心、购买力、用户的换机需求也受到了比较显着的冲击。在舜宇的半年报中,我国商场营收同比下降超越27%,降幅远超欧洲、北美等商场。

  这样的商场大环境,给舜宇带来了不小的压力,从2021年全年财报中咱们能够找到更详尽的剖析,舜宇说到,手机商场出现了终端装备标准下降的趋势,导致手机镜头和镜头模组的均匀单价都有所下降。

  尽管2021年手机镜头模组的出货量还有所增加,但难以抵消单价下降带来的晦气影响。而“降规、降配”关于赢利的影响是更为显着的,这一点在本年上半年的财报中就能看到。

  舜宇知情人士泄漏,其实此前舜宇镜头事务做的好,营收和毛利都比较高,首要是由于绝大部分安卓高端旗舰机都选用了舜宇的镜头,而现在许多安卓高端机的需求都在明显下降,摄像头标准乃至不增反降。

  他说,曾经舜宇的高端安卓镜头客户或许有七八家,但今日或许只剩下两三家,即便有一家是苹果,也不或许敏捷补偿安卓商场留下的“大窟窿”,手机相关事务的全体规划仍然是在缩小的。

  在这位知情人士看来,就算抛开疫情,安卓智能手机商场自身的需求便是在下降的,顾客的换机周期都在变长,这是无法忽视的要素。

  除了来自职业大环境的应战,舜宇的老对手,台湾的光学巨子大立光和玉晶光仍然是不容忽视的两大对手。

  实际上,大立光作为智能手机塑料镜头相关技能“开山鼻祖”等级的玩家,在中心要害技能范畴的堆集是十分深沉的,也有着自己强壮的专利壁垒。

  用简略的话来说便是,大立光现已把你能够想到的、最简略直接、最高效的技能完成途径全都用专利封闭住了。假如其他厂商想要完成打破,必需要经过更杂乱的方法来完成,技能难度会明显进步。

  现在舜宇尽管在苹果镜头方面,完成了要害技能指标的追逐,并在本钱方面构成了自身的优势,但就底层中心光学技能来看,与大立光之间还有不小的追逐空间。

  玉晶光这边尽管技能实力不如大立光,但是在一些新式范畴走的很快,比方在VR范畴,玉晶光是Meta行将推出的Quest 2 Pro的最首要镜头供货商。

  未来苹果必然会推出VR/AR头显,到时谁能够拿到其镜头订单,这块蛋糕又将怎么分配,舜宇、大立光、玉晶光之间大概率还会有一场剧烈博弈。

  在外部商场环境、老对手等要素之外,进入果链自身便是一件机会与危险并存的事,这一点是必定要认清的。

  关于苹果来说,保质保量地收购到更廉价的零部件必定是它想要的,因而苹果十分期望看到现在镜头供过于求的局势,这样苹果能够把握更多议价权,并涣散供给链的危险。

  苹果“不把鸡蛋放在同一个篮子里”的战略,现已为人熟知,在舜宇之后,苹果很或许会培育新的供给链企业,避免舜宇一家独大。舜宇最不想看到的,便是大立光的故事,发生在自己身上。

  今日,苹果确实在舜宇困难的时分帮了一把,但一起,也很或许在价格上狠狠“宰了一刀”。苹果不愿意供给链一家独大,而供给链企业相同不能把身家性命彻底寄托在苹果一家之上。

  一面是果链的高歌猛进,战绩斐然,一面是内外部压力重重,营收净利下降,挣钱更难。面临这样“冰火两重天”的局势,舜宇要怎么破局?

  尽管听起来有些“虚”,但与多位业界人士沟通后,他们遍及都谈到了一起的一点,便是——技能,仍是技能。

  必定要将中心技能把握在自己手里,才能在面临任何应战时都镇定自若。尽管这句话听起来有点像“喊标语”,但现实便是如此。

  2021年,舜宇的研制投入为26.4亿元,同比增加5.7%,占总营收比重来到了7%。在手机镜头范畴,舜宇规划了专为折叠屏手机规划的超薄超小手机镜头,一起像8P塑料镜头、玻塑混合镜头、2亿像素大底镜头、大底潜望式镜头号技能均已完成量产。

  一起舜宇还自研了嵌入式软件技能、人脸辨认算法,舜宇的视觉AI芯片也现已于上一年完成了流片。

  为什么要如此注重自研技能?就拿苹果来说,在各路消费电子厂商由于供给链技能进步放缓,产品体会缺少立异而面临增加瓶颈的时分,苹果用自研芯片、自研体系、自家的软件生态告知商场,手机、平板、电脑、耳机、手表的体会还远未到极点。

  咱们都看到了苹果在商场严冬之下的逆势前行,看到了苹果产品的“暴利”,却忘了背面是巨大的研制投入、从硬件到软件全链条的自研技能在做支撑。

  1976年,苹果公司在一座车库中建立了,八年后,在我国浙江余姚,舜宇的前身,余姚县第二光学仪器厂正式建立。

  不由令人感叹,舜宇获得今日成果的背面,是将近40年的深沉堆集,放眼整个果链,这样的企业能够说是寥寥无几。

  舜宇给自己的定位是“名副角”,而苹果毫无疑问是整个科技工业舞台上的主角之一。这“两人”能够演出一台精彩的对手戏,与各自精深的技艺与丰厚的舞台经历都密不可分。

  舜宇两位创始人,叶辽宁和王文鉴的创业故事,早已成为职业界的一段美谈,在各路文章中多有出现,也无需多言。他们关于职业开展趋势的精确把握、决断的决议计划、履行的坚决、高效的办理,都令人形象深入。

  而他们关于技能立异的执着寻求,也至今影响着舜宇,成为舜宇的中心竞争力之一。

  面临当下的种种应战,究竟要怎么走?舜宇在年报中也给出了清晰答案,整体来看,中心仍是环绕技能立异。

  关于现有事务,比方中心的手机镜头事务,改进工艺技能仍然会是要点方向。舜宇知情人士告知智东西,其实手机镜头看似现已“走到止境”,实际上还有不小的进步空间。

  今日大部分手机镜头仍然是塑料镜片,有极少部分高端旗舰机选用了玻塑混合镜头,但玻璃镜片占比还很低。玻璃比较塑料,光学功能要更好,但加工难度也明显进步。

  现在台湾光学巨子大立光的首要技能优势在于塑料镜头,因而舜宇能够将技能立异的要点放在玻塑混合镜头、纯玻璃镜头技能研制上。

  据了解,现在玻璃镜头的加工乃至要触及到“晶圆级玻璃技能(WLG)”,浅显的来了解,便是要用做半导体晶圆片的工艺来做玻璃镜片,其难度可想而知。

  只要依托这种出产工艺上的进一步进步,构成自己的中心技能优势,舜宇才能够真实在一切高端镜头范畴与大立光一较高下,依托技能上的打破,完成技能的全球榜首,而不止于出货比例的榜首。

  在细分技能范畴,咱们能够看到舜宇正在对特种镀膜、自在曲面、接连光学变焦、超精细模、新式封装等前沿技能进行积极探究。现在舜宇现已能够经过自研技能完成COB封装、自动对准(AA)以及测验一站式出产及流通,然后进步功率、进步良率。

  跟着轿车电动化、智能化,以及高档驾驭辅佐体系(ADAS)的加快开展,车载镜头、激光雷达等产品的商场空间也在快速扩展。

  关于这些新式范畴,舜宇在年报中说到要加大研制投入,并探究新的技能孵化途径。

  能够看到,在严冬之下,舜宇挑选的包围方法,中心仍是环绕技能立异寻找机会,关于一切科技企业来说,把握中心技能,仍然会成为过冬的要害。

  舜宇这次成为苹果iPhone 14系列主镜头的最大供货商,无疑证明晰我国光学技能现已走到了全球前沿水平,这也是舜宇多年来尽力成果的阶段性出现。

  这背面,需要对工业趋势的精确把握,更需要关于技能立异的执着寻求,我国供给链企业想要真实走上高端、走向全球,把握中心技能仍是硬道理。

  当然,面临波诡云谲的消费电子商场,身处“危机四伏”又“充溢机会”的果链,舜宇生长的新阶段,或许才刚刚开端。